Unterschied Zwischen Private Equity Und Venture Capital

2024 Autor: Mildred Bawerman | [email protected]. Zuletzt bearbeitet: 2023-12-16 08:37

Private Equity gegen Risikokapital

Risikokapital und Private Equity sind im Konzept ähnlich. Insofern stellen beide eine Form des Kapitals dar, das eingebracht wird, um das Wachstum des Unternehmens zu fördern, in das sie investiert werden. Risikokapital und Private Equity sind jedoch sehr unterschiedliche Arten von Kapital und werden in unterschiedlichen Szenarien eingesetzt. Während Private-Equity-Investitionen nur in wenigen Unternehmen getätigt werden, werden Risikokapitalinvestitionen in der Regel in einer größeren Anzahl und einer besser diversifizierten Gruppe von Unternehmen getätigt. Der folgende Artikel erklärt jede Kapitalform klar und umreißt ihre Unterschiede.

Risikokapital

Risikokapital ist normalerweise das Startkapital, das Unternehmen mit hohem Wachstumspotenzial und hohem Risiko zur Verfügung gestellt wird. Risikokapital ist sehr wichtig für kleine Start-ups, die keinen Zugang zu anderen Kapitalformen haben, die durch den Verkauf von Wertpapieren an Finanzmärkten oder durch Bankdarlehen erhalten werden können.

Die Investition in ein Start-up von Risikokapitalinvestoren ist mit hoher Ausfallwahrscheinlichkeit recht riskant. Die Unternehmen, in die investiert werden soll, werden jedoch sorgfältig ausgewählt und bieten außergewöhnliche Wachstumsaussichten (die möglicherweise auf die Einführung eines neuen und innovativen Produkts oder einer neuen Lösung auf dem Markt zurückzuführen sind) und bieten die Möglichkeit, im Falle des Unternehmens außergewöhnliche Renditen zu erzielen gelingt es.

Der Risikokapitalinvestor hält einen Teil des Eigenkapitals der Unternehmen, in die investiert wird, und hat Anspruch auf Aktien des Unternehmens, falls er beschließt, durch den Verkauf seiner Aktien an einer Börse an die Börse zu gehen.

Private Equity

Private Equity ist das Kapital, das von einzelnen oder institutionellen Anlegern in Privatunternehmen investiert wird. Private Equity kann auch als privater Fonds bezeichnet werden, der in den Kauf eines öffentlichen Unternehmens investiert wird, wodurch es von der Börse gestrichen wird.

Private-Equity-Fonds führen auch Leveraged Buyouts durch, bei denen Schuldtitel ausgegeben werden, um Mittel für den Buy-out eines öffentlichen Unternehmens zu sammeln. Diese öffentlichen Unternehmen werden privat durch Übernahmen erworben, damit sie umgedreht und schließlich an ein anderes Unternehmen verkauft oder börsennotiert werden können.

Die in ein privates Unternehmen getätigten Investitionen müssen über einen längeren Zeitraum gebunden werden und werden daher in der Regel von vermögenden Privatpersonen oder institutionellen Anlegern getätigt.

Private Equity und Risikokapital

Private Equity und Risikokapital sind beide Kapitalformen, die in Unternehmen investiert werden, um Gewinne zu erzielen. Risikokapitalgeber investieren normalerweise in recht riskante Start-up-Unternehmen, während Private-Equity-Investoren eher in stabilere und etabliertere Unternehmen investieren. Risikokapitalinvestoren müssen länger warten, um eine Rendite für ihre Investition zu erzielen, da ein kleiner Start länger dauert, um beträchtliche Gewinne zu erzielen. Die Wartezeit für einen Private-Equity-Investor wird kürzer sein, da in ein stabileres, reiferes und etablierteres Unternehmen investiert wird.

Zusammenfassung

Private Equity gegen Risikokapital

Risikokapital und Private Equity ähneln sich insofern, als sie beide eine Form von Kapital darstellen, das eingebracht wird, um das Wachstum des Unternehmens zu fördern, in das sie investiert werden

Risikokapital ist normalerweise das Startkapital, das Unternehmen mit hohem Wachstumspotenzial und hohem Risiko zur Verfügung gestellt wird

Private Equity ist das Kapital, das von einzelnen oder institutionellen Anlegern in Privatunternehmen investiert wird