Hauptunterschied - Vergleichende vs. Verhältnisanalyse
Informationen werden von Unternehmen in verschiedenen Formen verglichen, um die aktuelle Leistung zu verstehen und die zukünftige Leistung zu planen. Vergleichs- und Verhältnisanalyse sind zwei Methoden, die Informationen über ein Unternehmen liefern. Der Hauptunterschied zwischen Vergleichs- und Verhältnisanalyse besteht darin, dass die Vergleichsanalyse Vergleichsinformationen zwischen Unternehmen und Zeiten vergleicht, während die Verhältnisanalyse eine Möglichkeit ist, Informationen im Jahresabschluss des Unternehmens zur Beurteilung der Rentabilität, Aktivität, Liquidität und Solvabilität zu verwenden.
INHALT
1. Überblick und Hauptunterschied
2. Was ist eine vergleichende Analyse
? 3. Was ist eine Verhältnisanalyse?
4. Vergleich nebeneinander - Vergleichende und Verhältnisanalyse
Was ist vergleichende Analyse?
In einer vergleichenden Analyse werden die Informationen zum Jahresabschluss eines Unternehmens mit denen der Vorjahre oder mit anderen ähnlichen Unternehmen verglichen.
Vergleich mit den Vorjahren
Für ein Unternehmen ist es wichtig, kontinuierlich zu wachsen. Um feststellen zu können, ob und wie dies geschehen ist, sollten die Informationen der vorherigen Rechnungsperiode mit der aktuellen Periode verglichen werden. Viele Unternehmen geben die Ergebnisse des letzten Geschäftsjahres zum leichteren Vergleich in einer Spalte neben den Ergebnissen des laufenden Jahres an. Abschlüsse von öffentlichen Unternehmen sind leicht zu vergleichen, da ihre Erstellung einem Standardformat folgt.
Z. B
Diff Artikel Mitte vor Tabelle
| Gewinn- und Verlustrechnung von ABC Ltd für das am 31.12.2016 endende Geschäftsjahr | ||
| 2016 ('000) | 2015 ('000) | |
| Der Umsatz | 520 | 488 |
| Umsatzkosten | (375) | (370) |
| Bruttoertrag | 145 | 118 |
Anhand der obigen Tabelle können Benutzer der Erklärung deutlich erkennen, dass der Bruttogewinn von 2015 bis 2016 gestiegen ist.
Vergleich mit anderen Unternehmen
Dies wird als "Benchmarking" bezeichnet. Der Vergleich von Finanzinformationen mit Unternehmen derselben Branche bietet viele Vorteile. Diese ähnlichen Unternehmen sind häufig Wettbewerber. Daher kann mithilfe von Benchmarking analysiert werden, wie sie sich im Verhältnis zum Unternehmen entwickelt haben. Die Ergebnisse dieser Übung sind effektiver, wenn Unternehmen ähnlicher Größe und ähnlicher Produkte verglichen werden.
ZB Coca-Cola und Pepsi, Boeing und Airbus
Was ist Verhältnisanalyse?
Die Verhältnisanalyse ist eine sehr wichtige Technik zur Analyse der Finanzinformationen. In der Regel wird die Verhältnisanalyse am Ende des Abrechnungszeitraums durchgeführt. Die Mengen im Jahresabschluss werden zur Berechnung der Kennzahlen verwendet. Der Jahresabschluss enthält Informationen zu den im Laufe des Jahres erzielten Ergebnissen und zum aktuellen Status des Unternehmens, indem die Beträge der Vermögenswerte, Verbindlichkeiten und des Eigenkapitals angegeben werden. Diese sind zwar nützlich, werden jedoch hauptsächlich für Präsentations- und Regulierungszwecke vorbereitet und haben wenig Wert darauf zu verstehen, was diese Informationen bedeuten und wie sie für Entscheidungen für die Zukunft verwendet werden können. Diese Einschränkungen werden durch die Verhältnisanalyse behoben.
Fortsetzung des obigen Beispiels:
Das Bruttomargenverhältnis (Umsatz / Bruttogewinn) kann beispielsweise verwendet werden, um zu berechnen, um wie viel sich der Bruttogewinn gegenüber 2015 erhöht hat. Die Bruttomarge für 2015 beträgt 24% und ist 2016 auf 28% gestiegen.
Es bietet eine Interpretation der berechneten Kennzahlen. Je nachdem, ob das Ergebnis positiv oder negativ ist, kann das Management entscheiden, welche Maßnahmen zur Verbesserung der Zukunft ergriffen werden sollen.
ZB Die Verschuldungsquote spiegelt die Finanzierungsstruktur des Unternehmens wider und spiegelt die Verschuldung als Teil des Eigenkapitals wider. Dies sollte auf einem bestimmten Niveau gehalten werden; Wenn die Quote zu hoch ist, bedeutet dies, dass das Unternehmen hauptsächlich durch Schulden finanziert wird, was ein hohes Risiko darstellt. Andererseits ist eine Eigenkapitalfinanzierung teurer als eine Fremdfinanzierung, da die auf Schulden gezahlten Zinsen steuerlich absetzbar sind. So kann das Management je nach Verhältnis entscheiden, wie die zukünftige Finanzierungsstruktur aussehen soll.
Es gibt 4 Hauptkategorien von Verhältnissen, und für jede Kategorie wird eine Anzahl von Verhältnissen berechnet. Einige der häufigsten Verhältnisse sind wie folgt.
Abbildung 1: Gemeinsame Finanzkennzahlen
Die Verhältnisanalyse ist auch eine Art vergleichende Analyse, da Kennzahlen häufig mit früheren Kennzahlen und Kennzahlen mit ähnlichen Unternehmen verglichen werden. Anders als bei der vergleichenden Analyse, bei der die Informationen absolut verglichen werden, hilft die Verhältnisanalyse beim relativen Vergleich. Daher ist die Größe des Unternehmens für die Analyse kein Problem. Die Berechnung der Kennzahlen basiert jedoch auf Post-Informationen, und manchmal sind die Aktionäre eher daran interessiert, Prognosen über die Zukunft zu erhalten.
Was ist der Unterschied zwischen Vergleichs- und Verhältnisanalyse?
Vergleichende vs. Verhältnisanalyse |
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| Die vergleichende Analyse wird hauptsächlich verwendet, um Informationen mit früheren Rechnungsperioden und anderen Unternehmen zu vergleichen. | Die Verhältnisanalyse wird hauptsächlich verwendet, um Finanzinformationen zu interpretieren und zukünftige Entscheidungen zu treffen. |
| Natur | |
| Dies kann quantitativ und qualitativ sein. | Dies ist quantitativer Natur. |
| Größe des Unternehmens | |
| Unternehmen unterschiedlicher Größe können nicht verglichen werden | Unternehmen unterschiedlicher Größe können verglichen werden |
