Unterschied Zwischen Analyse Und Interpretation Von Abschlüssen

2024 Autor: Mildred Bawerman | [email protected]. Zuletzt bearbeitet: 2023-12-16 08:37

Hauptunterschied - Analyse vs. Interpretation des Jahresabschlusses

Der Jahresabschluss umfasst die Gewinn- und Verlustrechnung, die Bilanz, die Kapitalflussrechnung und eine Eigenkapitalveränderungsrechnung. Die Informationen in diesen Aussagen werden analysiert und interpretiert, um die Entscheidungsfindung zu erleichtern. Der Hauptunterschied zwischen Analyse und Interpretation von Abschlüssen besteht darin, dass bei der Analyse der Jahresabschluss eines Unternehmens überprüft und analysiert wird, um bessere wirtschaftliche Entscheidungen zu treffen, während sich die Interpretation von Abschlüssen auf das Verständnis der Angaben im Jahresabschluss bezieht. Die Interpretation des Abschlusses erfolgt durch Verhältnisanalyse.

INHALT

1. Überblick und Hauptunterschied

2. Was ist die Analyse von Abschlüssen

? 3. Was ist die Interpretation von Abschlüssen ?

4. Vergleich nebeneinander - Analyse und Interpretation von Abschlüssen

5. Zusammenfassung

Was ist eine Analyse des Jahresabschlusses?

Bei der Analyse von Abschlüssen werden die Abschlüsse des Unternehmens überprüft und untersucht, um bessere wirtschaftliche Entscheidungen zu treffen. Hier werden die Angaben zum Jahresabschluss eines Unternehmens mit denen der Vorjahre oder mit anderen ähnlichen Unternehmen verglichen.

Vergleich mit den Vorjahren

Für ein Unternehmen ist es wichtig, kontinuierlich zu wachsen. Um feststellen zu können, ob und wie dies geschehen ist, sollten die Informationen der vorherigen Rechnungsperiode mit der aktuellen Periode verglichen werden. Viele Unternehmen geben die Ergebnisse des letzten Geschäftsjahres zum leichteren Vergleich in einer Spalte neben den Ergebnissen des laufenden Jahres an. Abschlüsse von öffentlichen Unternehmen sind leicht zu vergleichen, da ihre Erstellung einem Standardformat folgt.

Anhand der obigen Ausführungen können Benutzer der Erklärung deutlich erkennen, dass der Bruttogewinn von 2015 bis 2016 gestiegen ist.

Vergleich mit anderen Unternehmen

Dies wird als "Benchmarking" bezeichnet. Der Vergleich von Finanzinformationen mit Unternehmen derselben Branche bietet viele Vorteile. Diese ähnlichen Unternehmen sind häufig Wettbewerber. Daher kann mithilfe von Benchmarking analysiert werden, wie sie sich im Verhältnis zum Unternehmen entwickelt haben. Die Ergebnisse dieser Übung sind effektiver, wenn Unternehmen ähnlicher Größe und ähnlicher Produkte verglichen werden.

ZB Coca-Cola und Pepsi, Boeing und Airbus

Was ist die Interpretation von Abschlüssen?

Die Interpretation von Abschlüssen bezieht sich auf das Verständnis dessen, was in den Abschlüssen angegeben ist. Dies ist sehr wichtig, um die notwendigen zukünftigen Maßnahmen zu ergreifen, um sicherzustellen, dass die finanzielle Gesundheit des Unternehmens auf dem gewünschten Niveau bleibt. Die Interpretation der Finanzkennzahlen erfolgt durch Kennzahlenanalyse.

In der Regel wird die Verhältnisanalyse am Ende des Abrechnungszeitraums durchgeführt. Die Beträge im Jahresabschluss werden zur Berechnung der Kennzahlen verwendet. Der Jahresabschluss enthält Informationen zu den im Laufe des Jahres erzielten Ergebnissen und zum aktuellen Status des Unternehmens, indem die Beträge der Vermögenswerte, Verbindlichkeiten und des Eigenkapitals angegeben werden. Diese sind zwar nützlich, werden jedoch hauptsächlich für Präsentations- und Regulierungszwecke vorbereitet und haben wenig Wert darauf zu verstehen, was diese Informationen bedeuten und wie sie für Entscheidungen für die Zukunft verwendet werden können. Diese Einschränkungen werden durch die Verhältnisanalyse behoben. Fortsetzung des obigen Beispiels:

ZB um wie viel der Bruttogewinn seit 2015 gestiegen ist, kann anhand des Bruttomargenverhältnisses (Umsatz / Bruttogewinn) berechnet werden. Die Bruttomarge für 2015 beträgt 24% und ist 2016 auf 28% gestiegen.

Es bietet eine Interpretation der berechneten Kennzahlen und je nachdem, ob das Ergebnis positiv oder negativ ist, kann das Management entscheiden, welche Maßnahmen zur Verbesserung der Zukunft ergriffen werden sollen.

ZB Das Verhältnis von Schulden zu Eigenkapital spiegelt die Finanzierungsstruktur des Unternehmens wider und spiegelt die Höhe der Schulden als Teil des Eigenkapitals wider. Dies sollte auf einem bestimmten Niveau gehalten werden; Wenn die Quote zu hoch ist, bedeutet dies, dass das Unternehmen hauptsächlich durch Schulden finanziert wird, was ein hohes Risiko darstellt. Andererseits ist eine Eigenkapitalfinanzierung teurer als eine Fremdfinanzierung, da die auf Schulden gezahlten Zinsen steuerlich absetzbar sind. So kann das Management je nach Verhältnis entscheiden, wie die zukünftige Finanzierungsstruktur aussehen soll.

Es gibt 4 Hauptkategorien von Verhältnissen und für jede Kategorie wird eine Anzahl von Verhältnissen berechnet. Einige der häufigsten Verhältnisse sind wie folgt.

Abbildung 1: Klassifizierung der Verhältnisse

Da die Verhältnisanalyse den relativen Vergleich der Ergebnisse erleichtert, spielt die Größe des Unternehmens bei der Analyse keine Rolle. Die Berechnung der Kennzahlen basiert jedoch auf Informationen aus der Vergangenheit, und manchmal sind die Aktionäre eher besorgt darüber, Prognosen über die Zukunft zu erhalten.

Was ist der Unterschied zwischen Analyse und Interpretation von Abschlüssen?

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Analyse vs. Interpretation des Jahresabschlusses
Bei der Analyse werden die Abschlüsse eines Unternehmens überprüft und analysiert, um bessere wirtschaftliche Entscheidungen zu treffen.	Die Interpretation von Abschlüssen bezieht sich auf das Verständnis dessen, was in den Abschlüssen angegeben ist.
Zweck
Der Jahresabschluss wird analysiert, um zu verstehen, wie sich die Ergebnisse der aktuellen Periode gegenüber der vergangenen Periode verändert haben.	Abschlüsse werden interpretiert, um eine fundierte Entscheidungsfindung für die zukünftige Leistung zu gewährleisten
Zeit
Die Analyse von Abschlüssen ist im Vergleich zu deren Interpretation unkompliziert und nimmt daher relativ wenig Zeit in Anspruch.	Die Interpretation von Abschlüssen erfordert das Extrahieren und Untersuchen von Beziehungen zwischen Informationen und ist daher zeitaufwändiger.

Zusammenfassung - Analyse vs. Interpretation des Jahresabschlusses

Der Hauptunterschied zwischen Analyse und Interpretation von Abschlüssen hängt davon ab, wo die Finanzinformationen verwendet werden, um Ergebnisse mit vergangenen Perioden zu vergleichen (Analyse) oder ob sie für zukünftige Entscheidungen verwendet werden sollen, indem verstanden wird, was durch die Ergebnisse angezeigt wird (Interpretation). Sowohl die Analyse als auch die Interpretation von Abschlüssen sind zeitaufwändig. Obwohl dies nützlich ist, besteht der Hauptnachteil dieser beiden Übungen darin, dass sie sich zu sehr auf frühere Ergebnisse konzentrieren, die nicht geändert werden können. Die meisten Stakeholder sind eher an der zukünftigen Leistung interessiert und sehen daher möglicherweise keinen signifikanten Wert in der Analyse und Interpretation von Abschlüssen.